Un jeune homme affligé d'une difformité spinale et appelé «le Bossu» échoue dans un cirque où, grimé en clown, il amuse les spectateurs en se faisant frapper et malmener. Amoureux transi de Lorelei, jolie trapéziste, le Bossu est aussi passionné par l'anatomie humaine. Alors que le cirque se produit à Londres et que Lorelei fait une terrible chute, il croise le chemin de Victor Frankenstein. Ce brillant étudiant en médecine se rend compte de ses compétences et voit immédiatement en lui l'assistant qui lui manque. Avec son protégé, il n'hésitera pas à utiliser des méthodes radicales dans ses recherches sur l'immortalité. Mais ses expériences vont l'amener à engendrer une monstrueuse créature.